Chaque fois que vous achetez ou vendez un titre (actions, obligations, fonds communs de placement), votre courtier ou votre société de placement doit vous fournir un reçu de la transaction. La vérification de l’enregistrement de votre transaction, également appelé avis d’exécution, vous aide à assurer un suivi exact de vos placements.
Sur cette page, vous trouverez
Qu’est-ce qu’un avis d’exécution?
Que vous soyez un investisseur autonome ou que vous fassiez affaire avec un courtier pour gérer vos placements, il est toujours recommandé de prendre l’habitude de vérifier vos avis d’exécution.
Un avis d’exécution est un relevé détaillé d’une transaction exécutée. Chaque fois que vous achetez ou vendez une action, ou lorsque votre courtier effectue une transaction en votre nom, votre société de courtage doit vous en fournir la confirmation. Un avis d’exécution sert également d’enregistrement ou de preuve que l’ordre lié à la transaction a bel et bien été exécuté.
Les courtiers sont tenus de fournir des avis d’exécution aux investisseurs dans un délai raisonnable : généralement dans les quelques jours suivant l’exécution de la transaction. Votre société de courtage conservera les confirmations en votre nom. Elle compilera également l’information fiscale annuelle liée à vos placements pour votre déclaration de revenus. Vous pouvez conserver ces documents avec vos autres feuillets d’impôt. Cela vous permettra de les consulter lors de votre déclaration de revenus.
Au Canada, les avis d’exécution sont réglementés. Il existe des directives claires concernant leur format, la langue utilisée et les renseignements qu’ils doivent contenir. En général, la confirmation écrite de la transaction comprend :
- La date de la transaction : moment où elle a été exécutée.
- Le nom et la description du titre : ce que vous avez acheté ou vendu.
- La quantité du titre : le nombre d’actions que vous avez achetées ou vendues.
- Le prix par titre que vous avez payé ou reçu : le prix d’achat par action.
- Les frais de chaque transaction : les frais facturés pour l’ordre.
- Le montant total de la commission payée au concessionnaire agréé : les frais versés à la société de courtage.
- Le nom du représentant en épargne, le cas échéant, ayant participé à la transaction : le nom de votre courtier en valeurs mobilières.
- La date de règlement de la transaction : le moment où la transaction a été finalisée.
Chaque fois que vous achetez ou vendez des actions, il se peut que vous payiez des frais ou une commission à la société de courtage. Les honoraires varient d’une entreprise à l’autre, et l’éventail est très large. Par exemple, si vous êtes un investisseur autonome, les transactions que vous effectuez vous-même peuvent comporter des frais faibles ou nuls. Assurez-vous de vérifier les frais liés à toute transaction de placement. Plus vous effectuez de transactions, plus vous risquez d’accumuler des frais.
Comment vérifier un avis d’exécution?
Comme les avis d’exécution sont réglementés au Canada, toutes les transactions effectuées par l’entremise de courtiers canadiens doivent faire l’objet de confirmations qui se présentent de manière similaire. Cette normalisation facilite l’examen de l’avis pour en vérifier l’exactitude. Lorsque vous passez en revue votre avis d’exécution, vérifiez les éléments suivants :
- Exactitude des renseignements sur la transaction : Assurez-vous que l’avis reçu reflète fidèlement l’ordre que vous avez passé. Vérifiez la date, l’heure, le prix et la quantité des actions, ainsi que la description de la valeur mobilière achetée ou vendue.
- Frais et commissions : Il est important de savoir combien vous payez pour vos transactions. Comparez les montants indiqués dans l’avis avec votre contrat de courtage afin de confirmer que la facturation est correcte. Si vous remarquez des frais inattendus que vous ne reconnaissez pas ou que vous ne comprenez pas, communiquez avec votre courtier. Â
- Vérification de l’absence d’erreurs : Examinez attentivement votre avis d’exécution afin de repérer toute erreur, incohérence ou transaction que vous n’avez pas autorisée. Si vous découvrez un problème, faites-en part à votre courtier immédiatement afin qu’il soit résolu. Faites-le par écrit.
Que vous ayez exécuté la transaction vous-même ou que vous ayez transmis l’ordre à un courtier, assurez-vous que celui-ci a été exécuté conformément à vos instructions. Vérifiez également l’information dans vos relevés de compte lorsqu’ils vous parviennent.
Si vous remarquez que vous effectuez des transactions plus fréquemment que d’habitude, il peut être utile de faire une pause et de réfléchir si vos décisions de placement sont guidées par un plan ou par des émotions au moment de l’achat. Des recherches montrent qu’un volume élevé de transactions visant à « surpasser le marché » peut être un signe de biais d’excès de confiance. Vous pourriez également être victime des techniques de gamification utilisées par certaines plateformes pour vous inciter à transiger davantage, ce qui augmente vos frais.
Où trouver vos avis d’exécution?
Si vous investissez en ligne, votre compte de courtage contient l’historique de vos transactions et vos relevés. Vous devriez trouver cette option dans les paramètres de votre compte, dans des sections telles que « Documents », « Historique des transactions », « Relevés mensuels », ou d’autres sections semblables.
Si vous investissez par l’intermédiaire d’un conseiller d’une société de courtage, il est probable que vous ayez accès à un portail en ligne pour consulter ce type de documents.
Pourquoi est-il utile de vérifier vos avis d’exécution?
Que vous soyez un investisseur autonome ou que vous travailliez avec un courtier en valeurs mobilières, c’est une bonne habitude à adopter. En vérifiant régulièrement vos avis d’exécution, vous pouvez :
- Vérifier l’exactitude : Vous assurer que les transactions sont exécutées correctement, garder un œil sur vos placements et maintenir une bonne organisation de vos dossiers financiers.
- Connaître les frais que vous payez : Comprendre clairement les coûts, les frais et les commissions liés à chaque transaction. Savoir combien vous payez peut vous aider à élaborer votre stratégie de placement.
- Suivre le rendement de vos placements : En surveillant vos transactions, vous obtenez un aperçu du rendement de vos placements. Vérifier vos avis d’exécution vous aidera à suivre la valeur actuelle de votre placement par rapport à ce que vous avez payé à l’origine. Vous pourrez alors prendre des décisions éclairées concernant votre stratégie et décider de maintenir votre plan ou de le modifier.
- Corriger rapidement les erreurs : Déceler tout problème, erreur, incohérence ou divergence et en informer le courtier immédiatement. L’avis d’exécution constitue une preuve en cas de litiges liés à une transaction.
- Être prêt pour la période de production des déclarations de revenus : Les avis d’exécution sont importants pour la déclaration fiscale. Vous ou votre comptable devrez vous y référer pour calculer vos gains ou pertes en capital à des fins fiscales.
Votre courtier peut également vous fournir des relevés trimestriels et annuels qui donneront un aperçu encore plus complet de vos placements. Vous pouvez comparer ces relevés avec vos avis d’exécution pour obtenir une image plus précise de vos placements.
Résumé
Une fois une transaction effectuée, prenez toujours l’habitude de vérifier l’avis d’exécution afin de confirmer qu’elle a été correctement exécutée.
- Un avis d’exécution est un relevé ou reçu d’une transaction que vous ou votre courtier avez effectuée.
- Il contient des renseignements essentiels, notamment la date de la transaction, le prix par action, la quantité achetée ou vendue, ainsi que le coût total pour vous.
- Vérifier régulièrement vos avis est une bonne pratique de placement qui vous aide à rester informé, à repérer et à corriger les erreurs, ainsi qu’à ajuster votre stratégie au besoin.
